Комплексная программа реструктуризации бизнеса
Реструктуризация – сложный процесс, затрагивающий интересы
большинства работников предприятия, предполагающий структурные изменения (причем
изменений не только организационной структуры управления,
но и производственной структуры предприятия, а также структуры собственности).
Специалисты Консалтинговой компании «ГУДВИЛЛ» в этой ситуации
выступаем с нейтральной позиции, исходя из интересов компании в целом и ее
владельцев в частности.
Владея методологией реструктуризации и опытом ее применения
на практике мы можем предложить решения, на самостоятельную выработку которых
у компании могли бы уйти годы. Мы помогаем вам не тратить время на повторение
чужих ошибок.
Программа реструктуризации предполагает комплексную работу
по трем главным аспектам:
- финансовый (преобразование структуры активов и пассивов компании);
- структурный (преобразование внутренней структуры и системы внешних взаимосвязей компании);
- правовой (юридические процедуры и технологии реструктуризации предприятия).
Исходя из определения понятия «реструктуризация предприятия» можно выделить три основных направления реструктуризации предприятий:
Направление реструктуризации |
Тип
реструктуризации; |
Вид
реструктуризации |
| Изменение масштаба (сферы деятельности) предприятия |
Увеличение
(сферы деятельности) |
Слияние;
Поглощение;
Присоединение;
Консолидация;
Покупка имущества;
Создание совместного предприятия;
Аренда имущества;
Лизинг имущества |
| Сокращение
(сферы деятельности) |
Разделение;
Выделение;
Продажа имущества;
Сокращение собственного капитала;
Сдача имущества в аренду;
Создание дочернего предприятия;
Безвозмездная передача;
Передача имущества в зачет обязательства;
Консервация имущества;
Ликвидация имущества |
| Изменение
внутренней структуры
предприятия |
Реструктуризация
производственной структуры |
Оптимизация расположения
подразделений предприятия;
Модернизация производства;
Реконструкция и капитальный ремонт
основных
фондов;
Создание центров финансовой
ответственности;
Выделение основных и вспомогательных
подразделений;
Выявление и использование внутренних
резервов. |
| Реструктуризация
организационной структуры |
Изменение перечня функций и задач управленческих служб;
Изменение организационной структуры;
Изменение кадровой политики;
Перераспределение полномочий должностных
лиц;
Реорганизация системы оперативного учета
и внутреннего документооборота;
Изменение системы стимулирования персонала |
| Изменение
состава и структуры
собственности капитала
(активов и пассивов)
и корпоративного контроля |
Изменение
состава собственников
(акционеров, участников) |
Преобразование предприятия;
Продажа предприятия;
Банкротство;
Приватизация. |
| Изменение
структуры собственности
и контроля |
Продажа акций;
Приобретение акций;
Конвертация акций;
Дополнительная эмиссия акций |
| Изменение состава и структуры активов |
Продажа активов;
Покупка активов;
Переоценка основных фондов;
Оценка предприятия |
| Реструктуризация
кредиторской
задолженности |
Погашение;
Списание;
Отсрочка;
Рассрочка;
Продажа;
Конвертация;
Взаимозачет |
В зависимости от причин, послуживших основанием для реструктуризации
предприятия, выбираются не только направления, типы и виды
реструктуризации, но и ее стратегия.
Стратегия и тактика реструктуризации обычно
предполагают ее проведение в два этапа:оперативной, включающей меры, дающие
быстрые результаты, направленные на те участки работы, которые наиболее отзывчивы
на корректирующие мероприятия;стратегической, предполагающей глубинные преобразования,
обеспечивающие долговременное устойчивое развитие, запас прочности при колебаниях
внешней конъюнктуры и нарушение равновесия по внутренним для предприятия причинам.
Задачи, решаемые при реструктуризации бизнеса:
- защита имущественных интересов владельцев бизнеса и построение эффективной системы правового контроля;
- обеспечение безопасности бизнеса (защита от недружественного поглощения);
- построение эффективной структуры компании / группы компаний в соответствии со стратегией развития;
- оптимизация бизнес-процессов;
- эффективное использование ресурсов (материальных, интеллектуальных и др.);
- снизить вероятность банкротства;
- оптимизация налогообложения и финансовых потоков;
- увеличение прибыльности бизнеса;
- повышение инвестиционной привлекательности компании / группы компаний;
контроль за перспективными активами;
- освобождение бизнеса от неликвидных активов.
Основными этапами реструктуризации являются:
- Комплексная диагностика финансово-хозяйственной деятельности компании.
- Разработка подробного поэтапного проекта плана реструктуризации, включающего в себя анализ и выработку практических рекомендаций с подробным описанием:
- целей и задач;
- организационно-экономической схемы;
- организационно-управленческой схемы;
- организационно-технических мероприятий;
- финансово-экономического обеспечения;
- юридической поддержки;
- кадрового ресурса;
- практической адаптации проекта реструктуризации к реальным условиям.
- Согласование и утверждение плана реструктуризации с владельцами бизнеса и руководством компании.
- Практическое осуществление всех мероприятий утвержденного плана реструктуризации.
- Оценка эффективности от реструктуризации (например, сравнение прибыльности до и после реструктуризации).
Процесс реструктуризации занимает от 4 до 12 месяцев в зависимости
от целей и объема реструктуризации.
